El euríbor sigue en caída libre. Tras el descenso de algo más de una décima registrado durante el pasado mes de agosto, cuando finalizó en el 3,16%, el índice de referencia más utilizado en Europa para calcular el tipo de interés de las hipotecas variables no ha dejado de bajar, y cada vez lo hace de forma más contundente. Tanto es así que el euríbor se sitúa, a 27 de diciembre al 2,465%, lo que deja la media a 12 meses de este indicador en el 2,434%. Se trata del dato más bajo anotado en los últimos dos años, concretamente desde noviembre de 2022.

En aquel momento este indicador estaba en plena subida y ahora su tendencia a la baja se confirma día a día. Tanto es así que el euríbor ha llegado a registrar valores diarios alrededor del 2,3%, que es un valor cercano al que cierra este mes. En lo que va de año hemos visto cómo el euríbor, entre enero y junio, mantuvo una tendencia muy muy estable, con una bajada en seis meses de apenas tres centésimas (0,03 puntos porcentuales). Pero, ahora, esa estabilidad se ha roto y estamos viendo ya un descenso real en el indicador, hasta situarse en el 2,77% actual.

“Con lo que estamos viendo, sobre todo en los últimos días, podríamos decir que estamos en un último trimestre de oro para los hipotecados. El euríbor ha registrado en diciembre datos diarios en torno al 2,3%, algo que no veíamos desde hace justo dos años (octubre de 2022), cuando la tendencia era totalmente contraria, ya que el mercado estaba tocado. Además, ahora, los bancos están haciendo muy buenas ofertas para los mejores perfiles, con hipotecas fijas que se están acercando mucho al 2% TIN y mixtas por debajo de ese tipo de interés”, afirma Simone Colombelli, director de Hipotecas del comparador y asesor hipotecario iAhorro, que matiza que, por todo esto, “ha llegado ya la mejor temporada para firmar una hipoteca”.

Los hipotecados pagarán casi 3.000 euros menos al año

Para ver realmente cómo afecta el dato del euríbor en la cuota que pagan los hipotecados por su préstamo, a continuación, ponemos el ejemplo de una persona que contrató una hipoteca variable a 30 años, con un diferencial del 0,99% más el dato del euríbor de en octubre de 2022 para calcular el tipo de interés.

Si pidió una hipoteca con una cuantía inicial de 150.000 euros (la media en España) y revisión anual, vemos que empezó pagando una cuota mensual de 683,57 euros porque el índice de referencia se situaba entonces en el 2,629%; sin embargo, al año siguiente esa cuota se encareció 131,77 euros cada mes (el euríbor ascendió hasta el 4,160%) y ahora, con la bajada de este indicador hasta el 2,698%, la cuota también se reduciría 123,63 euros, hasta los 691,72 euros mensuales. De esta manera, con la revisión de este mes se ahorrará hasta 1.483,51 euros anuales.

Por su parte, en caso de que la cuantía inicial fuera de 300.000 euros la hipoteca se hubiera encarecido 263,55 euros cada mes con la primera revisión anual, pero ahora se abarataría 247,25 euros, por lo que el hipotecado solamente pagaría 16,30 euros más a partir de este mes de lo que pagaba en un inicio. Y el ahorro anual a partir de esta revisión sería de hasta 2.963,03 euros.

No obstante, también cabe la posibilidad de que la revisión, en vez de anual, sea semestral. En este caso, la caída del euríbor este mes de octubre respecto al abril de 2024 (3,703%), es de poco más de un punto (1,012), por lo que la reducción de cuotas en este caso será algo más baja, aunque sigue siendo importante.

Así, si ponemos el mismo ejemplo anterior de una persona que contrató una hipoteca variable a 30 años, con un diferencial del 0,99% más el dato del euríbor de en octubre de 2022 para calcular el tipo de interés vemos que, en caso de que la hipoteca tuviera una cuantía inicial de 150.000 euros, el hipotecado empezaría pagando una cuota de 683,57 euros porque el euríbor se situaba en el 2,629% en octubre de 2022; sin embargo, con la primera revisión, ya en abril de 2023 (3,757%) la cuota subió 98,63 euros, hasta los 782,20 euros mensuales y en octubre de ese año se incrementó otros 29,84 euros, hasta los 812,04 euros cada mes.

No obstante, a partir de ahí comenzaron las reducciones: la primera fue en abril de 2024 (con un euríbor del 3,703%), que bajó 40,39 euros, hasta los 771,65 euros mensuales; y la segunda se produciría tras la revisión de este mes, de hasta 81,56 euros, hasta alcanzar una cuota de 690,09 euros, muy parecida a la que pagaba en un inicio. Y el ahorro semestral tras esta última revisión será de 489,37 euros.

Igualmente, si la cuantía inicial de la hipoteca fuera de 300.000 euros con las mismas características del préstamo, la hipoteca hubiera aumentado hasta 197,26 euros en la primera revisión y 59,68 en la segunda; pero en la tercera bajaría 80,79 euros y en la de ahora caería 163,12 euros. Esto supone, igualmente, un abaratamiento semestral de 978,74 euros.

La hipoteca al 1% TIN podría volver a ser una realidad en 2025

Si la tendencia del euríbor continúa como hasta ahora, con bajadas de alrededor de dos décimas cada mes, el director de Hipotecas de iAhorro prevé que “el euríbor termine el año en torno al 2,3 o 2,2%”, lo que nos llevaría a nuevas bajadas por parte de los bancos de los tipos de interés de sus ofertas hipotecarias el año que viene. Tanto es así que Simone Colombelli cree que “en 2025 ya podríamos volver a ver hipotecas fijas alrededor del 1% TIN; quizás entre el 1,5% y 1,7% TIN para los futuros hipotecados que tengan mejores perfiles”.

“Todas las previsiones nos llevan a que 2025 será un año muy positivo para todo el sector hipotecario e inmobiliario. Además, cuanto menores sean los intereses que impone la banca, es decir, cuanto más barata sea la financiación, menos pagos al contado habrá y, por tanto, más hipotecas sobre viviendas se pedirán”, señala el portavoz del comparador y asesor hipotecario.

Y es que, a principios de este año 2024, cuando los tipos de interés estaban mucho más elevados que ahora, el 35% de los compradores de vivienda en nuestro país la pagaron a tocateja, sin recurrir a una hipoteca, según datos recogidos de un informe elaborado por Fotocasa. Colombelli asegura que esto pasaba porque “preferían quedarse sin ahorros a pagar un 4% o un 3% de intereses”, sin embargo, si las hipotecas bajan hasta el 1% TIN, les compensará más invertir sus ahorros en otra cosa y pagar, a la vez, una hipoteca”.

¿Cómo se prevé que evolucione el euríbor en 2025?

Todas las previsiones apuntaban a que este indicador estaría un buen tiempo en torno al 3%. Sin embargo -quizás también alentado un poco por la reducción de los tipos de interés oficiales del Banco Central Europeo (BCE) hasta el 3%-, ya estamos en un escenario muy positivo, con un euríbor enfocado hacia el 2% valor que podría alcanzar, según Colombelli, “en la segunda parte de 2025”.

No obstante, Colombelli afirma que “hacer predicciones está siendo muy complicado porque, cuando menos te lo esperas, el panorama cambia. Además, el avance del euríbor dependerá de lo que haga el BCE de cara a 2025, concluye Colombelli.